我們知道，合并報表的編制存在著兩種基本理論——母公司理論和主體理論，再加上實務處理中出現(xiàn)的現(xiàn)行理論共三種。同時，在公司間交易的合并抵消中，又存在順流交易和逆流交易兩種情況。此外，母公司對長期股權(quán)投資又會使用完全權(quán)益法或不完全權(quán)益法。這樣，在內(nèi)部交易的合并抵消上，依據(jù)不同的合并理論，母公司對長期股權(quán)投資使用不同的權(quán)益法，以及內(nèi)部交易的流向不同，都會使合并抵消的會計處理存在差異。下面我們將系統(tǒng)地介紹在以上各種情況下的合并抵消的會計處理。

《企業(yè)會計準則第33號——合并財務報表》中沒有明確區(qū)分商品的流向——順流和逆流，以及所依據(jù)的合并理論，同時期末編制合并報表前，在成本法調(diào)整為權(quán)益法時，也不對未實現(xiàn)的收益進行調(diào)整。因此，歸納起來，目前我國對關(guān)聯(lián)交易的抵消是一種在以母公司理論為主的混合理論下，采用不完全權(quán)益法，不區(qū)分商品流向的一種做法。這樣的結(jié)果很容易使學生對關(guān)聯(lián)交易進行抵消的國際通行做法缺乏系統(tǒng)的了解。因此，這里我們介紹的是國際通行的一種做法。

1 順銷和逆銷

在前面的例子中，是母公司將商品銷給子公司，這種情況稱為順銷；反之，則稱為逆銷。當母公司將商品銷給子公司時，母公司的銷售收入、銷售成本及銷售毛利都會因此而增加，但子公司未將該商品對外出售時，對子公司的凈利潤沒有影響。因此，按完全權(quán)益法，母公司要將所增加的利潤全部消除，其做法是同時減少投資收益和長期股權(quán)投資；在合并報表中，則是通過減少銷售收入和銷售成本來完成的。

不論是順銷還是逆銷，母子公司間的銷貨與購貨都應全額抵消；但當存在未對外銷售的存貨中含有未實現(xiàn)的利潤時，母公司對長期股權(quán)投資按權(quán)益法的處理和合并抵消分錄的編制，在順銷與逆銷兩種不同的情況下就會出現(xiàn)差異。在逆銷的情況下，子公司單獨的凈利潤中包括了未實現(xiàn)的利潤，在計算少數(shù)股東收益時，就必須扣除子公司凈利潤中所包含的未實現(xiàn)利潤；如果存在期初存貨中包含未實現(xiàn)的利潤，則應在長期股權(quán)投資和少數(shù)股權(quán)之間將未實現(xiàn)的利潤加以分配，以更正前期期末存貨中未實現(xiàn)的利潤對長期股權(quán)投資及少數(shù)股權(quán)的影響。

將存貨中未實現(xiàn)的利潤在多數(shù)股東和少數(shù)股東之間進行分配不是依據(jù)的母公司理論，而是主體理論。

為了區(qū)分母公司自身的會計處理與合并抵消的會計處理，凡是合并抵消分錄，我們一律標下劃線。另外，在逆銷時，母公司按其持股比例沖銷其凈利潤（完全權(quán)益法）。下面將用實例進行說明。

例1 2：按例1 1，只是將珠江公司由銷售方改為購貨方。

在第一種情況下，母公司按權(quán)益法對長期股權(quán)投資與合并抵消公司間交易的會計處理完全相同。

在第二種情況下，合并抵消公司間交易的會計處理與順銷是相同的，區(qū)別在于少數(shù)股東收益是按子公司扣除未實現(xiàn)利潤后的凈利潤進行計算，另外，母公司按其持股比例沖減投資收益和長期股權(quán)投資。即：

借：投資收益14 000（20 000×70%）

貸：長期股權(quán)投資——S公司14 000

在第三種情況下，合并抵消公司間交易的會計處理與順銷不同，期初存貨中的未實現(xiàn)利潤要在多數(shù)股權(quán)和少數(shù)股權(quán)之間進行分配，母公司仍按其持股比例轉(zhuǎn)回投資收益和長期股權(quán)投資。即：

借：長期股權(quán)投資——S公司14 000（20 000×70%）

貸：投資收益14 000

合并抵消分錄為：

借：長期股權(quán)投資——S公司 14 000（20 000×70%）

少數(shù)股東權(quán)益6 000（20 000×30%）

貸：主營業(yè)務成本20 000

另外，少數(shù)股東收益就按子公司扣除未實現(xiàn)利潤后的凈利潤計算。

2 主體理論與母公司理論

對順銷商品交易的抵消，主體理論與母公司理論的處理是一樣的。而在逆銷下，兩種理論對商品交易中所存在的未實現(xiàn)利潤的處理要求就產(chǎn)生了差別：在母公司理論下，只要求按母公司擁有的股權(quán)比例進行消除；而在主體理論下，則要求未實現(xiàn)利潤在多數(shù)股權(quán)和少數(shù)股權(quán)之間進行分配。在這一點上，現(xiàn)行理論的做法與主體理論是相同的。