就在這個過程中，我注意到了一件令我吃驚的事。事實上，這件事直到今天還令我百思不得其解—我是唯一一個買足12份合約的海龜。其他海龜都因為某種無法解釋的原因而沒有遵守里奇和比爾所傳授的系統(tǒng)。

為什么？因為他們害怕出師不利？因為2月份的民用燃料油合約還有幾個星期就要到期？還是僅僅因為他們偏好更保守的交易風格？我不知道。但我怎么也想不明白，為什么他們都上了同我一模一樣的培訓(xùn)課，但卻沒有一個在2月份的民用燃料油上滿倉？（我們都用“滿倉”這個詞來形容買足4個頭寸單位的情況。）

里奇和比爾一遍又一遍地提醒我們不要錯過趨勢，但僅僅過了幾個星期，許多海龜就在一個大趨勢面前坐失良機。如果我們用來交易的是一個正常的100萬美元賬戶，我們的一個頭寸單位應(yīng)該是18份合約，而不是3份合約，這意味著我能在這次交易中賺到50萬美元，也就是50%的利潤。

就在我發(fā)現(xiàn)我是唯一一個滿倉的海龜后，市場動蕩了幾天。民用燃料油從每股0.98美元左右的高位下跌到了每股0.94美元，每份合約下跌大約1 200美元。在市場連續(xù)下調(diào)兩天后，我又注意到了另一件有趣的事。

根據(jù)里奇和比爾的培訓(xùn)，當市場短期下調(diào)時，正確的做法明顯是持倉等待，聽憑利潤下降。我就是這么做的：在價格下跌的過程中，我始終持有全部12份合約。在幾天之內(nèi)，我的利潤就從5萬美元下降到了3.5萬美元。但其他幾個也持有大頭寸的海龜并沒有這么做，當目睹利潤快速蒸發(fā)后，他們匆匆忙忙地清倉退出了。

接下來，市場復(fù)蘇了。第二天，價格繼續(xù)上揚。很快，市場就突破了前期每股0.98美元的高點，一路攀升到了每股1.05美元。就在合約到期前的一兩天，市場升到了頂峰。

這時候，戴爾從里奇的辦公室里給我打來電話，告訴我里奇可不想真的去提貨，于是我在每股1.03美元的價格將12份合約全部出手，距離2月份合約的1.053美元的最高價只有咫尺之遙。在絕大多數(shù)情況下，我們并不會因為一期合約即將到期就退出。我們只是將頭寸轉(zhuǎn)向下一期合約，也就是退出當月就要到期的頭寸，轉(zhuǎn)而持有下一個月的頭寸。但這一次的情況有所不同，因為這次趨勢僅限于1984年2月份的合約，沒有滾動交易的理由。這也意味著我只有盯住2月份的合約才能抓住這次趨勢。