法定通貨(Fiat Currency)指的是由個人、團(tuán)體或機(jī)構(gòu)，通過頒布法令、命令或用正式宣告等方式來發(fā)行流通的貨幣，并且擁有徹底強制執(zhí)行的權(quán)力。純粹由宣告單位所發(fā)行的貨幣，或者由政府頒布法令發(fā)行的貨幣，根據(jù)定義來說就是一種法定通貨。目前各國所使用的貨幣都屬于法定通貨(也就是沒有任何擔(dān)保品的紙幣)。

在整本書中，我將會采用正確的名詞來定義。乍聽之下有點奇怪，但是只有這樣，才能讓讀者更加清楚地了解通貨與金錢之間的差異。希望看完本書之后你會了解到，正是因為一般人無法區(qū)分貨幣與金錢的差異，所以更加促使我堅信在不久的將來，即將發(fā)生人類史上最大的一次財富重分配。你將在本書中學(xué)到通貨與金錢的知識，而這些內(nèi)容幾乎有99%的人尚不知情，甚至根本沒有人想去搞清楚。因此恭喜你，你即將遙遙領(lǐng)先這些人。

通貨膨脹

我們提到的通貨膨脹(Inflation)和通貨緊縮(Deflation)時，指的其實是通貨供給量的膨脹和萎縮。貨幣供應(yīng)量的膨脹與緊縮通常會反映在物價的漲跌之上。無論如何，有一件事情我們可以確信：一旦發(fā)生通貨膨脹，所有東西都會變得越來越貴，只有紙幣例外。

貨幣創(chuàng)造的過程

很少有國家一開始就采用法定通貨，就算有，這些通貨的壽命往往也極為短暫。一般來說，一個國家一開始都是采用高價值的實體金錢，例如黃金或白銀。經(jīng)過一段時間之后，政府才會借著發(fā)行紙幣來誘導(dǎo)人們開始接受并使用紙幣，而這些紙幣隨時可以兌換成黃金或白銀。這些兌換券(即紙幣)本質(zhì)上就是國庫內(nèi)所持有實質(zhì)金錢的“存單證明”、“收據(jù)”或者是“活期支票”。我敢肯定地說，絕大多數(shù)的美國人民普遍認(rèn)為，這就是美鈔目前的運作模式。

一旦政府導(dǎo)入紙幣，它們就會通過預(yù)算赤字來擴(kuò)張貨幣的供給額，由此發(fā)行更多的紙幣來填補財政上的缺口，進(jìn)一步利用“存款準(zhǔn)備金率”來產(chǎn)生貨幣乘數(shù)效應(yīng)(我們稍后還會進(jìn)一步詳細(xì)說明)。然后，通常在爆發(fā)戰(zhàn)爭或國家遭受災(zāi)難的情況下，外國政府和當(dāng)?shù)厝嗣穸技敝鴮⒓垘艃稉Q成金錢(即銀行擠兌)，此時，政府會禁止人民拿紙幣兌換金錢，因為政府沒有足夠的黃金和白銀來兌換它們發(fā)行的紙幣總數(shù)量。結(jié)果，你就會發(fā)現(xiàn)，原來這就叫做法定通貨。

有一個人所共知的小秘密：發(fā)行法定通貨的目的，其實就是要讓它不斷地貶值。它存在的意義就是幫政府悄悄沒收你的資產(chǎn)，并且順利移轉(zhuǎn)到政府手上。每當(dāng)政府印制一張紙幣并且讓它流入市面時，政府就能享有該張紙幣完整的購買力。但是該紙幣的實質(zhì)購買力到底從何而來？它就是從你手上原本擁有的鈔票中偷偷拿走的。每當(dāng)政府將新發(fā)行的通貨投入市場流通時，立即就會讓原有的鈔票貶值。因為現(xiàn)在有更多的鈔票，正在追逐著同樣數(shù)量的貨物與服務(wù)，如此一來，物價就會開始上漲。在通貨膨脹這種隱含稅率的侵蝕之下，這無異于三更半夜偷偷跑到你家竊取財富的小偷。

歷經(jīng)這么多個世紀(jì)，黃金、白銀不斷地與法定通貨進(jìn)行著斗爭，而貴金屬每次都會獲得最終的勝利。黃金、白銀通過自由市場的自我調(diào)節(jié)機(jī)制，自動定義自身的價值，并在這個過程中一直維持著與法定通貨之間的均衡關(guān)系。這個運作模式從公元前407年雅典時代的第一次通貨崩跌開始，就不斷地一而再、再而三地重復(fù)。根據(jù)歷史記載，只要有投資者在察覺到這種斗爭即將發(fā)生之前搶先別人一步，那么他們往往可在極短時間內(nèi)積累巨額財富，而這種機(jī)會實在是多到令人無法想象。