目前誰還愿意把錢投資房地產(chǎn)呢？盡管穩(wěn)定樓市的政策在不斷推出，但樓市依然低迷如故。盡管政府在大量推動和建造廉價房和廉租房，以期能激活房地產(chǎn)市場的交易，但對整個樓市來說，廉價房與廉租房就相當(dāng)于整個樓市的“大、小非”，廉價房與廉租房推得越多，房地產(chǎn)的投資功能就越差。目前“溫州炒房團(tuán)”最新的盈利模式是把手上的存量房削價（低于市場價）拋出套現(xiàn)之后，以較高的利率借貸給資金緊缺的房地產(chǎn)開發(fā)商，開發(fā)商以期房或現(xiàn)房按照市場對折價作抵押標(biāo)的。這種盈利模式和房地產(chǎn)領(lǐng)域的現(xiàn)狀表明，在2009年，房地產(chǎn)投資也不是一個好的選擇。

雖然利率進(jìn)入下降軌道后打開了債券收益的空間，在其他市場風(fēng)險莫測的時候，債券市場是各類資本天然的避風(fēng)港，去年三季度以來的債券市場因此十分火熱。但是，目前大多數(shù)債券的收益空間已經(jīng)部分透支降息的預(yù)期，潛在的收益空間十分有限。除非是為了資金的安全，從投資角度看，債券市場也不是一個好的選擇。

剩下的是股市，所有的投資者都知道，去年的四季度和今年的一季度，股市正處于基本面最差的時期，也是投資者預(yù)期最悲觀的時候。但是，股市的機制決定了“最差的”時候往往是投資機會最好的時候，加上股市行情對基本面拐點往往是提前反映的，這說明目前股市正在悄悄走近較好的投資時機。

總之，理財產(chǎn)品的選擇，收益率在決定理財產(chǎn)品收益率的因素主要有以下幾個方面：產(chǎn)品的期限、流動性以及產(chǎn)品的風(fēng)險度。通常，產(chǎn)品的投資期限越長收益率越高，同時流動性相對較差的、風(fēng)險系數(shù)高的產(chǎn)品收益率也會相應(yīng)提高。因此，投資者在選擇理財產(chǎn)品時要把握一個基本原則，一定要從自身的實際情況出發(fā)，在分析未來的資金需求以及個人風(fēng)險承受度的前提下進(jìn)行篩選，所選擇的產(chǎn)品既要有穩(wěn)定的收益，同時又要保持一定的流動性，兩者要兼顧。

在具體分析各種理財產(chǎn)品收益率時，要注意以下幾項：

首先要注意收益率的計算方法，應(yīng)采用相同基準(zhǔn)進(jìn)行比較。如有的理財產(chǎn)品宣傳其預(yù)期收益率為9％，而另一種產(chǎn)品的預(yù)期年收益率為7％，事實上前一種產(chǎn)品采用的是18個月的到期收益率，若把它換算成年收益率，僅為9％×12／18＝6％，并不比后一種產(chǎn)品高，目前市場上為數(shù)不少的產(chǎn)品都是以這種方式來吸引投資者的眼球，因此投資者應(yīng)仔細(xì)分析產(chǎn)品收益率的實質(zhì)，避免落入高收益的陷阱。

其次要注意宣傳中采用的是哪一種收益率。一般來說，預(yù)期收益率比較高，指的是在理想情況下理財產(chǎn)品的收益情況，這就存在一定的市場風(fēng)險，預(yù)期收益可能最終不能實現(xiàn)。而固定收益率的風(fēng)險幾乎為零，基本上可以實現(xiàn)，這就注定它不可能太高。最低收益率則一般很低，它在保障投資者最低收益的基礎(chǔ)上，還有一定的獲利潛力，投資者在選擇這類產(chǎn)品時，應(yīng)著重考慮產(chǎn)品收益有無實現(xiàn)的可能性，可參考產(chǎn)品以前年度的業(yè)績，或關(guān)注市場走向分析。

此外，投資者若購買較長期限的理財產(chǎn)品，如18個月、36個月，要注意是否能提前終止(贖回)或交易、要繳納多少比例的手續(xù)費或管理費，這些因素都將直接影響到產(chǎn)品的收益率。

最后，如果理財產(chǎn)品的期限較長，還應(yīng)考慮利率風(fēng)險和機會成本等風(fēng)險。若未來銀行利率上漲，新出現(xiàn)的理財產(chǎn)品一般會提供更為優(yōu)厚的收益，原先的產(chǎn)品可能就不那么誘人了。

總之，理財投資是一門學(xué)問，投資方向高度相似，但收益率卻有不同標(biāo)準(zhǔn)，其差距最大達(dá)到了53%。因此，家庭主婦們在投資前必須做到“貨比三家”，像在菜市場買菜一樣，爭取選擇更高的收益率。