靜水流深：深度價值投資札記

目錄

推薦序一

推薦序二

前言



第一篇知•深度價值投資的奧義

第一章價值投資中重要的事

一、投資于價值

二、深度價值投資的四方面要求

三、深度價值投資的特點

四、深度價值投資的重要性

五、深度價值投資修煉的主要方向

六、什么樣的企業(yè)最值得投資之超級品牌

七、什么樣的企業(yè)最值得投資之鎖定大方向

八、深度價值投資簡單的交易條件

九、投資交易的基本邏輯

十、投資新手過三關(guān)

十一、懷抱價值之尺，悠然而行

十二、投資修煉三要素：空間、尺度和心性

十三、價值投資的利潤空間實現(xiàn)

十四、以小博大：1/10的10倍



第二章復(fù)利投資：反復(fù)利用大的“價格扭曲”實現(xiàn)復(fù)利

一、簡單持有高息組合累積復(fù)利

二、復(fù)利累積需要步步為營

三、復(fù)利奇跡產(chǎn)生的三要素

四、做一個保守投資的“傻瓜”



第三章安全邊際：深度價值投資的核心

一、過去、現(xiàn)在、未來全方位的安全邊際

二、具有最大獲勝概率的才叫安全邊際

三、如何堅定安全邊際信心?

四、股票安全邊際的六種估算方法

五、把“潛伏”變成樂趣，變成性格

六、怕摔?你就把它放在地上！

七、三大安全邊際認(rèn)識誤區(qū)

八、關(guān)于安全邊際的十句話總結(jié)



第四章保守：倉位與組合理念的運用

一、什么是保守投資者?

二、對未知風(fēng)險的管理手段和風(fēng)險補(bǔ)償

三、保守投資者的三種素質(zhì)

四、保守投資的理念基礎(chǔ)

五、幾個很有思考價值的問答

六、保守投資下的牛熊觀

七、避免投資業(yè)績大起大落

八、年度業(yè)績波動范圍

九、保守投資的更深度認(rèn)識

十、保守是價值投資獲勝的信心之源



第五章估值：估值到底起什么作用?

一、關(guān)于估值必須徹悟的三條

二、估值應(yīng)該注意什么?

三、談?wù)勥^激高估的十大標(biāo)志

四、深度價值投資幫你躲開價值陷阱

五、以貴州茅臺為例，看看30多倍市盈率意味著什么

第六章選股：站在巨人肩膀上起飛

一、選股要點：顯而易見的好生意、好股息

二、苛刻要求，選擇第一或唯一的必需品生產(chǎn)企業(yè)

三、股息的重要性

四、對股息的進(jìn)一步理解

五、依照股息選股的幾個問題

六、尋找優(yōu)秀的冷門股



第七章逆向：甜美的壞光景和糟糕的繁榮

一、“劍走偏鋒”的選股思路

二、優(yōu)中選低，還是低中選優(yōu)?

三、培養(yǎng)逆向思維，尋找錯殺的巨大價值

四、買入，趁黑夜還是等待黎明?

五、走完所有下跌的邏輯，便只有上行

六、甜美的壞光景和糟糕的繁榮



第八章風(fēng)控：防到最悲處，才能步步有驚喜

一、如何理解風(fēng)險?

二、投資者的真正風(fēng)險

三、由“索科爾”事件得到風(fēng)險管理的教訓(xùn)

四、執(zhí)著于“下跌防護(hù)”



第九章中庸：不疾而速的道理

一、想抓住行情，但你留得住紙上富貴么?

二、危機(jī)中的見招拆招

三、扎根“漸進(jìn)”思想

第十章太極：50%定律的運用

一、深度價值投資與練太極

二、太極圖告訴我們的投資秘密



第二篇行•深度價值投資的方法

第十一章構(gòu)筑攻守兼?zhèn)涞牟呗泽w系

一、如何構(gòu)筑投資系統(tǒng)?

二、列一個簡單的投資計劃單

三、買入的決策流程

四、如何開始布局?

五、什么時候該怎么辦?——心法口訣



第十二章看清大方向才有好未來

一、以趨勢為本

二、掌握大價值周期方易留住利潤

三、價值趨勢與價格趨勢的取舍

四、價值投資者如何看待“波段”

五、大機(jī)會總是那么顯而易見



第十三章跟蹤買入股票的理念和方法

一、如何跟蹤成長的軌跡

二、注重下跌儲備：現(xiàn)金和好心態(tài)

三、為什么要“放長線，釣大魚”?

四、“等待過激”是價值投資的最基本交易法則

五、歡迎熊市，潛伏深深的“黃金坑”

六、持有高息股組合的優(yōu)勢

七、從彼得·林奇的四類股談起

八、長線買入的總體思路——三底買入法

九、股息率的計算方法

十、如何避免過早買入?

十一、為什么總買不到歷史大底?

十二、應(yīng)當(dāng)留意周期性因素

十三、將好的組合裝進(jìn)箱子貼上封條



第十四章賣出法則：適時保留現(xiàn)金，三步取利賣出法

一、那些發(fā)昏的賣出

二、好的賣出策略

三、三步賣出法

四、分步減倉的意義



第十五章投資組合和倉位構(gòu)建的技巧

一、倉位加減的邏輯

二、有效配置的重要性

三、價值投資者最需要的組合

四、資金倉位管理的投資內(nèi)涵

五、“動”在畫龍點睛之處



第十六章深度價值投資的實戰(zhàn)運用

一、篩選好的股票

二、行業(yè)地位分析

三、企業(yè)成長性分析

四、跟蹤好價格



第三篇境•磨煉靜水流深的心境

第十七章做強(qiáng)大的自己

一、波動是把雙刃劍，如何面對大起大落?

二、情緒管理對投資很重要

三、培養(yǎng)贏家心態(tài)

四、警惕從眾思想，學(xué)會接受不情愿

五、做自己的心理按摩師

六、做一個心無旁騖的“老工匠”

七、投資之心如大海

八、投資是精神的庇護(hù)所

九、快樂投資四要素

十、所有的健忘者最終都會被喚醒



第十八章自我進(jìn)化的階梯

一、必須明白選股和買入是兩回事

二、價值投資如何對待“有知”和“無知”

三、保守預(yù)期會給你帶來更多的快樂和機(jī)遇

四、給資產(chǎn)以合適的時間配比

五、深度價值投資者的13個信條

六、如何正確面對自己的失誤?

七、價值、可獲得性以及持續(xù)性

八、卓越的投資不是單一的舉動，而是習(xí)慣

九、投資須“兩立”



后記：投資是人生大樹